パネリスト： ベンコンスタブル、M＆Gのサステナブルおよびインパクト投資の責任者。 2003年に投資スペシャリストとしてM＆Gに入社。 ガレス・デイビス、コロンビアスレッドニードルの責任投資事業の責任者および公的機関の責任者。 UK Social Impact＆Distribution AdvisoryGroupのメンバー。 ペドロ・ジャコム、ラテンアメリカとの関係を担当するGAMInvestmentsのディレクター。 オックスフォードのMBA大学。
司会者： ヨルゴス・ミロナディス、ロンドンビジネススクールの戦略と起業家精神の非常勤教授。
パネリストは、持続可能でインパクト投資によるソリューションに焦点を当てたセッションを開始しました。
彼らは、ESG投資が主要なグローバルリスクを解決する上で果たす重要な役割を指摘しました。 世界経済フォーラムの使用 グローバルリスクレポート、これらの上位のリスクは、経済、環境、地政学、社会、技術に分けられました。
さらに、 ESGとImpactの間で重要な区別がなされました。 一方では、 ESGは企業の事業の持続可能性を評価します そして、すべてのセクターのすべての企業に適用されます。 一方、 影響は、企業の製品およびサービスによって生成される外部の影響を測定します 「正味のプラスの影響」を持つ企業のみが含まれます。 さらに、ESGは主にリスク軽減ツールであり、その自己報告データはESGサードパーティによって集約されますが、Impactは、データが常に利用可能であるとは限らない結果ベースのアプローチです。
国連の持続可能な開発目標（SDG）は、影響を明確にし、測定するための世界共通の言語です。 これらは、気候変動対策、環境ソリューション、サーキュラーエコノミー、社会的包摂、より良い仕事と教育、そしてより良い健康、命を救うことに分類できます。
インパクト投資の適格性について上場株式を採点する際には、投資、意図、および影響というXNUMXつの主要な基準が使用されます。
- 投資とは、企業、ビジネスモデル、競争力のあるポジショニング、資本配分、およびビジネスリスクと流動性を考慮した投資の質を指します。
- 意図とは、企業の使命と目的、戦略的調整、および実装に焦点を当てた組織の文化を指します。
- 影響とは、会社が製品やサービスで生み出すプラスの効果を指します。 特に、これは企業の影響バランス、測定可能性、重要性、およびSDGへの追加性に注目しています。
一般に、目的は、意味のある測定可能なプラスの社会的影響とともに、平均以上の品質と志向性を探すことです。
また、気候変動対策とサーキュラーエコノミー投資のケーススタディが発表され、出席者と話し合われました。
このセッションは、責任投資ドライバーとも呼ばれます。 パネリストは、シュローダーの インスティテューショナルインベスタースタディ2018-持続可能な投資に関する機関投資家の視点.
同様に、 責任投資を推進する主なトレンド 提示された：
- パフォーマンスの認識：ESG分析と企業の財務実績調査は、ESGが投資を強化することを示しています。
- ミレニアル世代の台頭：ESG資産の需要は、資産が古い世代からミレニアル世代に移されるにつれて、時間の経過とともに増加するだけです。
- グローバル規制アジェンダ：業界主導、自主主導、政府主導の政策と規制は、ESGと持続可能な投資の成長をサポートします。
エクイティとESGの統合の将来に対する新興技術のプラスの影響が説明されました。 第一に、ビッグデータの革新はより高い運用効率につながると主張されました。 これは、ビッグデータテクノロジーにより、投資アナリストがより実用的な洞察を作成するためにデータを収集するために必要な時間が短縮されるためです。
同様に、ESG指標と組み合わせた投資データの分析により、投資家は特定の企業のより豊かな全体像を把握できると主張されました。
最後に、ESG戦略を実装する際の課題に取り組みました。
ESGは、世界の主要な課題の解決を支援することではなく、特定の市場リスクを削減することを主な目標とするリスク削減戦略であると最初に言及されました。
第二に、これらのファンドの購入者は、マクロデータが弱い場合にポートフォリオのリスクを軽減します。 したがって、マクロ経済の背景がある場合、投資家はポートフォリオのリスクを軽減するためにESG投資に目を向ける可能性があります。
第三に、ESGポートフォリオ分析、論争の評価、および企業分析に大きな違いがある可能性があります。 これは、データの収集、分析、およびレポートの違いによるものです。 さらに、ファンドはESG投資の基準や用語を明確にすることに苦労することがよくあります。
このイベントは、議会に向けて取り組んでいる一連の準備活動のXNUMXつです。AI、ビッグデータ、デジタルエコノミー：課題と機会」 , それ Fide 16年17月18日、2019日、XNUMX日、オックスフォードのジーザスカレッジで開催されます。
